Comment acheter des actions en France en 2024 - Un guide simple

Si vous êtes nouveau dans le monde de l'investissement, ce guide vous dira tout ce que vous devez savoir sur l'achat d'actions. Non seulement comment acheter des actions, mais aussi pourquoi vous pourriez vouloir le faire. Et si vous êtes un trader plus expérimenté d'autres actifs financiers (comme les crypto-monnaies), vous pouvez utiliser ce guide comme un cours de conversion rapide pour investir dans les actions.

Il y a beaucoup à apprendre sur l'achat d'actions d'un point de vue théorique, et lorsque vous passez de la théorie à la pratique, vous devez trouver le courtier en bourse qui vous convient. Bien que de nombreux courtiers offrent des services presque identiques, certaines différences peuvent rendre un courtier plus attrayant qu'un autre. Examinons certaines de ces différences.

1. Réglementation

Tout comme vous ne feriez pas confiance à une banque qui n'est pas réglementée par l'autorité de régulation financière de votre pays, il en va de même pour votre courtier en bourse. En France, par exemple, vous devez vous assurer que votre courtier est réglementé par l'AMF (Autorité des Marchés Financiers) et que vos investissements et vos liquidités sont protégés. 

Vérifiez le registre de l'AMF avant d'investir via une banque ou un courtier.

2. Frais, commissions et charges

Investir dans des actions a un coût. Il existe plusieurs frais, commissions et charges qui peuvent réduire le rendement de vos investissements:

• Des frais de gestion par transaction, qui peuvent varier entre 0 et 20€ (généralement pour les transactions par téléphone), sont appliqués par le courtier à chaque achat d'actions que vous effectuez. Certains courtiers facturent des frais moins élevés lorsque vous effectuez un plus grand nombre de trades, mais les traders à long terme ne doivent pas trop s'inquiéter des frais de transaction, à condition qu'ils ne soient pas trop élevés.
• Une taxe sur les transactions financières de 0,3% est prélevée par le gouvernement française sur les achats d'actions/de parts d'entreprises dont la capitalisation bousière dépasse 1 milliard d'euros, ce qui favorise une fois de plus les investissements à long terme par rapport aux transactions à court terme.
• Alors que les comptes de négociation d'actions ordinaires ne devraient pas avoir de frais de gestion annuels, appelés droits de garde pour les PEA (Plan d'Epargne Action), peuvent entraîner des frais annuels forfaitaires ou en pourcentage (de votre portefeuille).
• Des frais de fonds d'investissement allant jusqu'à 1 % (généralement) seront facturés par le gestionnaire du fonds si vous achetez des fonds d'actions plutôt que des actions individuelles par l'intermédiaire de votre courtier.
• Bien que cela soit inhabituel pour les courtiers britanniques, certaines plateformes d'investissement internationales facturent des frais de retrait pour récupérer votre argent, bien que cela puisse dépendre du mécanisme et de la devise que vous choisissez lors du retrait de votre argent.

Cette liste non exhaustive indique les types de frais auxquels vous pouvez être soumis par votre courtier, et l'astuce - bien sûr - consiste à les minimiser autant que possible. Ceci dit, dans la vie, « rien n’est gratuit », car les sociétés qui prétendent ne pas prélever de commissions par transaction doivent gagner leur argent d'une autre manière. L'un de ces moyens consiste à imposer un écart acheteur-vendeur plus important, c'est-à-dire la différence entre le prix que vous payez lorsque vous achetez des actions et le prix que vous obtenez lorsque vous les revendez au courtier.

3. Méthodes de paiement

La plupart des courtiers vous permettent de déposer de l'argent (à investir) par carte de crédit/débit ou par virement bancaire, le premier étant généralement appliqué immédiatement et le second prenant de deux heures à trois jours pour apparaître sur votre compte. Certains courtiers vous permettent également de déposer de l'argent via d'autres méthodes pratiques telles que PayPal.

Les mêmes méthodes devraient être disponibles pour les retraits, mais la plupart des courtiers vous demanderont de confirmer que vous êtes le détenteur d'une carte de débit ou d'un compte bancaire avant de vous renvoyer de l'argent. Ils peuvent vous demander, par exemple, d'envoyer ou de télécharger un relevé bancaire indiquant votre dépôt initial.

Lorsque vous déposez ou retirez de l'argent dans d'autres devises, vous devez connaître le taux de change et les éventuels frais de conversion.

4. Combien d'actions sont disponibles ?

Les courtiers en bourse et autres plateformes de trading ne proposent pas toutes les actions. Par exemple, certaines plateformes se limitent à proposer des actions de premier ordre (comme celles qui figurent dans l'indice FTSE 100), mais pas les actions de petite capitalisation telles que celles qui sont négociées sur le marché britannique des investissements alternatifs (AIM).

Votre choix d'actions à acheter peut également être limité par le type de compte que vous possédez. Par exemple, un compte ISA ou SIPP de type `stock and shares´ peut vous limiter à investir dans des sociétés britanniques.

Assurez-vous que votre courtier préféré vous permet d'acheter les actions que vous voulez avant de vous inscrire.

1. eToro

eToro est sans aucun doute la plus grande plateforme de notre liste. Depuis son lancement en 2007, eToro a rassemblé plus de 17 millions d'utilisateurs et est devenu un investissement privilégié pour les traders, qu'ils soient nouveaux ou chevronnés. La plateforme offre des fonctionnalités fantastiques et est également extrêmement simple à utiliser. Vous pouvez lire notre avis complet sur eToro ici.

Sécurité et confidentialité

Lorsque vous déterminez quel courtier répond le mieux à vos besoins, la sécurité est un aspect crucial à prendre en compte. eToro est régi par la FCA et la CySEC, qui garantissent que votre argent et vos informations personnelles sont en sécurité. De plus, toutes les informations sensibles que vous soumettez sont cryptées par le SSL d'eToro pour empêcher les pirates d'essayer de les intercepter. Enfin, dans le cas où votre compte serait compromis, l'authentification à deux facteurs (2FA) sert de dernière ligne de défense.

Frais et caractéristiques

eToro propose une quantité énorme de stratégies de trading avancées pour les traders novices et expérimentés. Si vous êtes un trader novice, le CopyTrading, qui vous permet de répliquer automatiquement des traders chevronnés, pourrait vous intéresser. Cette fonction vous donne une longueur d'avance, même si votre expérience du trading est limitée. Si vous avez des connaissances préalables en matière de trading, vous serez heureux d'apprendre qu'eToro offre une variété de marchés, y compris les actions, le forex et les crypto-monnaies, vous permettant de gérer tous vos investissements avec un seul courtage. En outre, eToro est un site sans commissions, ce qui signifie que si vous déposez 500 $, vous recevrez 500 $.

Pour

• Fonction de copy trading
• Cryptage SSL pour protéger les informations des utilisateurs
• Négociation sans commission

Cons

• Service clientèle limité

2. Capital.com

Lancé en 2016, Capital.com est un courtier multi-actifs réputé offrant d'excellentes conditions de trading. Il compte plus de 5 millions de clients et s'est fait un nom en tant que plateforme à commission zéro qui offre des frais de nuit réduits et des spreads serrés. Vous pouvez lire notre revue complète de Capital.com ici.

Sécurité et confidentialité

Capital.com est autorisé par plusieurs organismes de réglementation de premier plan, notamment la FCA, la CySEC, l'ASIC et la FSA. Cela indique que les clients de Capital.com sont bien protégés et que la plateforme adhère à des directives strictes pour garantir que les informations des consommateurs sont sécurisées et cachées. En outre, la conformité de Capital.com aux normes de sécurité des données PCI est un autre moyen de protéger les informations de ses clients.

Frais et caractéristiques

La majorité des services de courtage de Capital.com sont gratuits. Ses procédures de paiement sont ouvertes et claires. Cela implique que s'ils doivent vous facturer, ils s'assureront que ces frais sont divulgués dès le départ. Les frais de spread, qui sont largement compétitifs dans le secteur, constituent la principale composante des frais de Capital.com. Le courtier fournit un outil alimenté par l'IA dans son application de trading mobile qui offre des perspectives de trading individualisées en utilisant un algorithme de détection pour découvrir différents biais cognitifs. En outre, Capital.com offre à ses clients multilingues une assistance 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7 par e-mail, téléphone et chat en direct.

Pour

• Assistance par e-mail et par chat
• Intégration de MetaTrader
• Négociation sans commission

Cons

• Principalement limité aux CFDs

3. Skilling

Skilling est un courtier multi-actifs en pleine expansion. Pour les traders expérimentés, le courtier offre d'excellentes conditions de trading concernant les fonctionnalités de la plateforme et les différents instruments. Six ans après sa création, Skilling s'est développé pour offrir aux investisseurs particuliers un accès au Forex, aux CFD, aux actions et au trading de crypto-monnaies. Vous pouvez lire notre examen complet des Skilling ici.

Sécurité et confidentialité

Le statut réglementaire du courtier est un facteur crucial à prendre en compte lors du choix d'un courtier comme Skilling. Des organismes de réglementation financière réputés comme la FCA et la CySEC réglementent, administrent et supervisent Skilling. En outre, tous les fonds que les traders versent sur les comptes de Skilling sont conservés sur un compte bancaire distinct. Pour ce faire, Skilling fait appel à des banques de niveau 1 pour une sécurité accrue. Le critère standard d'évaluation de la santé et de la solidité financière d'une banque est le niveau 1.

Frais et caractéristiques

Skilling est un courtier sans commission. Il n'y a jamais de commissions pour négocier des actions, des indices ou des cryptocurrences. Les spreads varient en fonction de l'action, mais ils sont généralement extrêmement abordables. Skilling propose deux types de comptes différents pour le trading de CFD sur le forex et les métaux. Le compte Standard Skilling a des spreads beaucoup plus importants mais aucune commission. Le compte Premium prélève des commissions sur les transactions CFD sur les métaux et le forex pour des spreads réduits. En outre, Skilling propose des fonctionnalités telles qu'un compte de démonstration, des applications mobiles et un assistant de négociation.

Pour

• Excellent choix de plateforme
• Comptes de démonstration
• Excellent soutien

Cons

• Relativement nouveau par rapport à d'autres entreprises établies
• Service indisponible dans de nombreux pays, dont les États-Unis et le Canada.

Avant d'acheter votre première action, vous devez vous familiariser avec les notions de base concernant les actions, les marchés boursiers, la propriété des actions et l'évolution de leur prix.

Que sont les actions ?

Les actions sont également appelées des parts ou des titres de participation. En termes simples, les actions sont les sociétés dont vous avez entendu parler (et certaines dont vous n'avez pas entendu parler), comme Tesla, BP et AB Dynamics. Les actions sont l'une des `classes d'actifs´ dans lesquelles vous pouvez investir, aux côtés d'autres classes d'actifs telles que les commodities comme l'or et le pétrole.

Comment fonctionne le marché boursier ?

Un marché boursier fonctionne comme n'importe quel autre marché dans le sens où il s'agit d'un lieu où l'on peut acheter ou vendre des biens. Dans ce cas, les marchandises sont des actions d'une société.

Tout comme il existe plusieurs marchés dans votre ville, votre pays et votre continent, il existe plusieurs marchés boursiers au Royaume-Uni, aux États-Unis et dans le monde entier. Parmi les marchés boursiers dont vous avez peut-être entendu parler, citons le London Stock Exchange (LSE), le New York Stock Exchange (NYSE) et le Nasdaq.

Les `faiseurs de marché´ veillent avec discrétion à ce qu'il y ait (presque) toujours des actions disponibles à l'achat et (presque) toujours quelqu'un à qui vendre vos actions, de sorte que les acheteurs et les vendeurs ne doivent pas être mis en relation pour chaque trade. En d'autres termes, ils assurent la liquidité du marché.

Notez qu'il y a une différence entre un indice boursier et un marché boursier. L'indice FTSE 100 n'est pas un marché boursier; il s'agit d'une liste des 100 principales sociétés tradées à la London Stock Exchange. L'indice Dow Jones n'est pas un marché boursier; il s'agit d'une liste des 30 premières sociétés négociées sur les échanges boursiers américains. Certains courtiers en bourse et certaines plateformes de trading rendent les choses un peu confuses en faisant référence au FTSE 100, au Dow Jones et à d'autres indices boursiers comme à des `marchés´ sur lesquels vous pouvez trader.

Lisez notre guide complet sur le fonctionnement du marché boursier.

Que signifie posséder des actions ?

Lorsque vous achetez des actions, vous achetez une part de propriété d'une société telle qu'Apple ou BP, ce qui signifie que vous avez droit à une part des bénéfices de cette société sous la forme de dividendes (s'ils sont déclarés et versés) et que vous pouvez bénéficier de toute appréciation du cours de l'action. En revanche, l'investissement dans d'autres types d'actifs tels que les commodities (par exemple, l'or ou le pétrole) vous permet uniquement de bénéficier de l'appréciation des cours, car il n'y a pas de `bénéfices´ à verser.

En théorie, le fait d'être actionnaire vous donne aussi droit à certains avantages - comme des livres à prix réduit chez Bloomsbury - et la possibilité de voter aux réunions de la société, mais cela dépend du type d'action que vous détenez. En tant qu'investisseur individuel, vous détenez des actions ordinaires plutôt que des actions privilégiées, ce qui signifie que vous êtes en bas de l'échelle lorsqu'il s'agit de recevoir des dividendes ou de réclamer les actifs de la société en cas de faillite.

Qu'est-ce qui fait bouger le cours de l'action d'une entreprise ?

En théorie, le prix d'une action (c'est-à-dire son cours) est une mesure de la valeur intrinsèque de l'entreprise. Par conséquent, le prix de l'action d'une société devrait augmenter si elle réalise des bénéfices plus élevés en vendant davantage de produits et de services.

Dans la pratique, le prix d'une action a également une composante spéculative qui dépend de la popularité de l'action auprès des investisseurs qui pensent que le prix va augmenter et qu'ils pourront simplement vendre leurs actions à un `plus grand idiot´ à l'avenir.

D'un jour à l'autre, le cours d'une action peut être influencé par des nouvelles (par exemple, l'annonce d'un nouveau produit ou d'un bénéfice), des événements mondiaux (par exemple, le déclenchement d'une guerre), les taux de change des devises et des facteurs techniques tels que l'observation par les traders d'une tendance sur un graphique de prix qui, selon eux, annonce un mouvement important du cours.

Sachez que les cours des actions n'évoluent pas toujours dans une direction intuitive. Par exemple, si une société annonce des revenus trimestriels plus élevés, le cours de son action peut, de manière contre-intuitive, rester stable ou même baisser au lieu d'augmenter, car les participants au marché avaient déjà `intégré´ le niveau de revenus attendu. Dans ce cas, il faudrait que les revenus soient meilleurs que prévu pour que le cours de l'action augmente.

Que devez-vous prendre en considération avant d'acheter des actions ?

Il y a quelques éléments que vous devez prendre en compte avant d'acheter des actions. Voici une checklist pratique pour vous assurer que vous avez pensé aux choses importantes:

• Déterminez vos objectifs afin de savoir dans quel but vous investissez (par exemple, la retraite ou juste pour le plaisir) et combien vous pouvez vous permettre d'investir maintenant ou régulièrement sans affecter votre niveau de vie.
• Déterminez votre appétence au risque en fonction de vos objectifs, car épargner pour la retraite est beaucoup plus sérieux que de jouer sur les marchés pour le plaisir. Si vous perdiez tout votre argent investi dans des "actions penny" risquées, cela vous laisserait-il dans la pauvreté en tant que retraité ou serait-il simplement un revers financier temporaire ?
• Se concentrer sur le long terme (au moins 5+ ans) est une bonne idée lorsqu'on investit dans des actions car, malgré des crashs et des marchés baissiers occasionnels, le marché boursier a jusqu'à présent toujours fini par rebondir.
• Diversifiez votre portefeuille pour protéger davantage votre investissement. Même si le marché global rebondit toujours, les entreprises individuelles peuvent faire et font faillite, répartissez donc votre risque sur plusieurs actions de différents secteurs.
• N'investissez que dans des entreprises que vous comprenez d'un point de vue fondamental (voir le point suivant), technique (graphiques de prix) ou de consommation (vous aimez les produits de l'entreprise). Faites vos recherches avant de mettre la main au portefeuille !
• Apprenez les métriques et concepts de base pour évaluer les actions, tels que le ratio P/E, le rendement des dividendes et d'autres `fondamentaux´ de l'entreprise.
• Envisagez le robot investing ou copy trading, qui consiste à bénéficier de l'expertise de traders chevronnés dont les trades et les investissements sont répliqués automatiquement dans votre portefeuille.

En plus de comprendre comment acheter des actions, vous voudrez savoir pourquoi vous devriez acheter des actions. Voici quelques-unes des raisons pour lesquelles l'investissement en actions est une si bonne idée.

Battre l'inflation

L'investissement en actions est souvent décrit comme une couverture contre l'inflation, mais qu'est-ce que cela signifie réellement ?

L'inflation peut être définie comme une réduction du pouvoir d'achat par unité d'argent, ce qui signifie simplement que les prix de la plupart des biens et services augmentent avec le temps. Lorsque vous déposez de l'argent sur un compte bancaire, le pouvoir d'achat de cet argent diminue au fil des ans, à moins que le taux d'intérêt sur le compte ne soit supérieur au taux d'inflation du pays. L'effet érosif de l'inflation est encore pire si vous mettez simplement votre argent sous votre matelas et ne percevez aucun intérêt.

En théorie, les actions constituent une bonne couverture contre l'inflation, car l'achat d'actions vous donne une part des revenus d'une entreprise et ces revenus devraient suivre les prix à la consommation. En d'autres termes, lorsque les prix augmentent, les entreprises dans lesquelles vous investissez devraient gagner plus d'argent en vendant leurs produits et services.

Intérêt composé

Lorsque des intérêts sont versés sur votre compte de dépôt bancaire, ces intérêts eux-mêmes produisent d'autres intérêts dans les années à venir tant que vous ne les retirez pas. C'est ce qu'on appelle la capitalisation et c'est ce qu'Albert Einstein a décrit comme « la huitième merveille du monde ».

Ce graphique montre la capitalisation en action: la différence entre les intérêts composés (si vous laissez les intérêts sur votre compte) et les intérêts simples (si vous mettez les paiements d'intérêts sous votre matelas).

La mauvaise nouvelle est que les actions ne paient pas d'intérêts. La bonne nouvelle, c'est que beaucoup d'entre elles versent des dividendes, ce qui revient au même. Vous pouvez bénéficier de la capitalisation si vous réinvestissez vos dividendes - dans les mêmes actions ou dans des actions différentes - plutôt que de les retirer.

Revenu passif

Obtenir des rendements composés en réinvestissant des dividendes est un exemple de "revenu passif", c'est-à-dire de l'argent que vous recevez pour n'avoir absolument rien fait à part choisir les bonnes actions à acheter. Ne pas aller chercher un salaire pour chaque heure de travail ou chaque coin produit est quelque chose dont beaucoup de gens ont envie, et c'est possible - sinon facile - grâce à l'investissement en actions. Il n'est pas non plus limité par le nombre d'heures que vous pouvez travailler ou le nombre de coins que vous pouvez produire par heure, et il est donc évolutif à mesure que vous achetez des actions.

Notez que nous parlons ici d'assurer un revenu passif à partir d'investissements à long terme avec des dividendes réinvestis. Le day trading n'est pas considéré comme un revenu passif, car vous devez le pratiquer activement pour engranger de nombreux petits profits pendant la journée de trading.

Il y a deux façons de gagner de l'argent avec des actions: les gains en capital résultant de l'appréciation du cours de l'action et votre part des bénéfices de la société versée sous forme de dividendes. Prenons chacun de ces moyens à part.

1. Gains en capital

Une plus-value est l'argent que vous gagnez lorsque vous vendez une action à un prix supérieur à celui que vous avez payé parce que le cours de l'action a augmenté entre-temps. C'est le seul moyen pour les traders à court terme de gagner de l'argent avec des actions, et les investisseurs à long terme peuvent gagner encore plus d'argent en conservant leurs actions pour obtenir une plus-value encore plus importante.

Si vous aviez acheté des actions Tesla en décembre 2019 et que vous les aviez vendues en janvier 2024, vous auriez réalisé une plus-value. Cependant, vous ne réalisez pas de gain en capital sur l'appréciation du cours tant que vous ne vendez pas effectivement vos actions.

Lorsque vous réalisez une plus-value, vous devez généralement en informer les autorités fiscales afin de pouvoir payer un impôt sur les plus-values. Toutefois, les investisseurs britanniques peuvent éviter - et non se soustraire ! - de payer l'impôt sur les plus-values à Her Majesty's Revenue and Customs (HMRC) en détenant des investissements en actions dans un ISA Actions et Parts ou un Self-Invested Personal Pension (SIPP).

Certains investisseurs détiennent même des placements en actions à long terme sous la forme de spread bets, qui sont considérés comme des opérations de jeu, de sorte qu'ils ne sont pas soumis à l'impôt sur les plus-values. Toutefois, cette option n'est envisageable que pour les investisseurs expérimentés qui ont pris conscience des dangers de l'effet de levier.

2. Dividendes

L'investissement en actions rapporte des dividendes, à la fois métaphoriquement et littéralement.

Les entreprises versent généralement une partie de leurs bénéfices deux fois par an sous forme de dividendes. Mais certaines ne le font pas parce qu'elles ne sont pas assez mûres pour avoir des bénéfices prévisibles et qu'elles choisissent de conserver leurs bénéfices pour financer leur croissance future.

Si la société dans laquelle vous avez choisi d'investir verse des dividendes, vous pouvez les comparer aux intérêts que vous recevriez si vous placiez vos fonds d'investissement sur un compte de dépôt bancaire au lieu d'acheter des actions. Dans ce contexte, le "rendement en dividendes" d'une action vous donnera une bonne idée du rendement que vous pourriez obtenir par rapport à celui que vous obtiendriez en plaçant simplement votre argent à la banque et en recevant des intérêts.

Les deux choses que vous devez garder à l'esprit à propos des dividendes sont les suivantes:

• Ils procurent un revenu en plus des éventuelles plus-values provenant de l'appréciation du cours de l'action.
• Votre rendement de dividende personnel dépend du prix que vous avez payé pour l'action, ainsi une action de 200 pence par action avec un rendement de dividende publié de 5 % vous rapportera en réalité un rendement de 10 % si vous avez acheté l'action lorsqu'elle était cotée à 100 pence par action.

Pour plus d'informations, vous pouvez lire notre guide sur les actions à dividendes par rapport aux actions de croissance.

Comment trouver les meilleures actions ?

Vous pouvez décider d'acheter des actions dont le rendement en dividendes est élevé, des actions dont le prix n'a jamais été aussi bas, ou simplement des actions d'un certain secteur (comme les services financiers) qui vous semblent sous-évaluées. Quels que soient vos critères de sélection de certains types d'actions, vous pouvez utiliser un `screener d'actions´ fourni par votre courtier ou l'un des principaux sites Web financiers pour établir une liste d'actions correspondantes.

Une fois que vous avez établi votre liste d'actions candidates, vous pouvez cliquer sur chacune d'elles pour obtenir plus de détails, afin de vérifier qu'elles répondent à vos critères fondamentaux (par exemple, le rendement des dividendes) ou techniques (par exemple, le prix). Et si vous utilisez le screener de votre courtier, vous pouvez généralement cliquer sur un bouton pour acheter l'action.

Que dois-je faire ensuite pour acheter des actions ?

Ce guide vous a appris comment acheter des actions par l'intermédiaire d'un courtier en valeurs mobilières, et pourquoi vous pourriez le faire pour vous assurer un revenu passif ou vous constituer un fonds de pension. Mais que devez-vous faire ensuite ?

Si vous êtes prêt à investir dès maintenant, vous devez vous inscrire à un compte de négociation d'actions auprès d'un courtier, filtrer les actions disponibles pour trouver celles qui vous intéressent et passer des ordres d'achat pour chacune des actions que vous souhaitez intégrer à votre portefeuille diversifié.

Si vous n'êtes pas prêt à investir maintenant, vous pouvez lire nos autres guides pour vous familiariser avec l'investissement, et peut-être commencer par faire du `paper trading´ en utilisant le compte de démonstration d'un courtier en bourse jusqu'à ce que vous soyez à l'aise.