Les marchés asiatiques entament un mois chargé de prudence, les chiffres de l’emploi aux États-Unis étant attendus.
Les marchés asiatiques ont commencé un mois probablement mémorable du côté prudent, avec des actions pour la plupart en baisse et des rendements du Trésor proches de leurs plus hauts niveaux depuis trois mois vendredi, tandis que les investisseurs attendent les données sur l’emploi aux États-Unis, bien qu’une baisse des taux la semaine prochaine soit largement intégrée.
Les investisseurs attendent le rapport sur l’emploi non agricole de vendredi, avant l’élection présidentielle américaine de mardi et la réunion de politique monétaire de la Réserve fédérale un jour plus tard.
Le pétrole a prolongé sa remontée, les prix du Brent ayant augmenté de près de 2% à 74,13 dollars le baril, suite à des informations selon lesquelles l’Iran préparait une frappe de représailles contre Israël depuis le territoire irakien dans les prochains jours. [O/R]
Après une chute de la Bourse de New York pendant la nuit, les contrats à terme sur le Nasdaq ont progressé de 0,3% grâce à un bond de 5,3% du titre Amazon après la clôture, qui a ajouté 104 milliards de dollars à sa capitalisation boursière. Le géant de la technologie a affiché un bénéfice au troisième trimestre supérieur aux estimations de Wall Street, aidé par des ventes au détail favorables.
Intel, en difficulté, a également surpris avec des projections de revenus optimistes, faisant grimper ses actions de 7 % après la clôture.
En Asie, l’indice MSCI le plus large des actions de la région Asie-Pacifique hors Japon a chuté de 0,3 % et a reculé de 1,9 % sur la semaine.
L’indice Nikkei de Tokyo a chuté de 2,1%, le yen plus fort assombrissant les perspectives des exportateurs japonais. Le yen s’est maintenu à 152,06 pour un dollar, après avoir progressé d’environ 1% pendant la nuit, les commentaires moins accommodants du gouverneur de la Banque du Japon, Kazuo Ueda, laissant la porte ouverte à une hausse des taux d’ici la fin de l’année.
Les valeurs vedettes chinoises ont progressé de 0,1%, tandis que l’indice Hang Seng de Hong Kong a augmenté de 0,4% après qu’une enquête privée a montré que l’activité manufacturière chinoise a renoué avec l’expansion en octobre.
Au cours de la nuit, les actions de Meta Platforms, propriétaire de Facebook, ont chuté de 4% et celles de Microsoft de 6%, bien que les deux sociétés aient dépassé les attentes en matière de bénéfices. Les investisseurs craignent que l’intelligence artificielle croissante ne pèse sur leurs bénéfices.
Sauf surprise majeure dans le rapport sur l’emploi aux États-Unis, une baisse d’un quart de point des taux par la Fed est intégrée à 94 %, après que les données ont montré que la consommation américaine est restée saine et que les indicateurs d’inflation indiquent une diminution des pressions sur les prix.
Les économistes s’attendent à ce que l’économie américaine crée 113 000 emplois en octobre, même si les risques sont orientés à la hausse, étant donné que l’enquête du secteur privé a souligné de fortes créations d’emplois et que les demandes d’allocations chômage ont été inférieures aux attentes.
Goldman Sachs ne prévoit toutefois que 95 000 nouveaux emplois en octobre, tandis que TD Securities prévoit également une augmentation de seulement 70 000.
« Les ouragans et la grève de Boeing sont au cœur des débats en octobre, et nous nous attendons à ce que cette combinaison de chocs fausse fortement les chiffres de l’emploi de ce mois. Cependant, les données à haute fréquence indiquaient déjà un mois d’embauche plus lent qu’en septembre », ont déclaré les analystes de TD Securities dans une note.
Sur le marché des changes, la livre sterling a été bloquée près de son plus bas niveau depuis deux mois et demi, à 1,2891 $, et les rendements des obligations britanniques ont bondi, les investisseurs estimant que le nouveau budget du gouvernement britannique stimulerait l’inflation et obligerait la Banque d’Angleterre à réduire ses taux d’intérêt plus lentement.
Les rendements des bons du Trésor ont oscillé autour de leurs plus hauts niveaux depuis trois mois. Les rendements à deux ans ont augmenté de 7 points de base cette semaine à 4,1702 %, soit un peu moins que leur plus haut niveau depuis trois mois à 4,2180 %, tandis que les rendements de référence à 10 ans ont augmenté de 5 points de base cette semaine à 4,2840 %.
Les prix de l’or ont chuté de 1,5 % pendant la nuit et étaient stables à 2 745,69 $ l’once.